【本報綜合報道】加拿大最大上市藥廠Valeant，在美國對沖大鱷艾克曼（Bill Ackman）協助下，使出一招裏應外合，宣佈斥457億美元（約3,565億港元）現金加股票，收購生產肉毒桿菌Botox等醫學美容用品的美國藥廠Allergan，一旦成交，將成為今年全球其中一宗規模最大的併購。
美股昨日開市前，Valeant正式公佈收購建議及條件，包括每股出價現金48.3美元及0.83股Valeant股票，相當於每股152.89美元，較4月10日傳出收購消息前的Allergan股價有31%溢價。周一收市後，證監文件披露Valeant有意收購已刺激Allergan在場外升兩成，昨開市後則升15%，為25年來高位。截至周一收市，Valeant與Allergan市值皆約420億美元。
擁熱門產品 年收入491億
Valeant今次作價已較外界預期為低。有知情人士透露，原預期Valeant的現金加股票開價或許會達到每股165美元至170美元，巴克萊及加拿大皇家銀行將會向Valeant提供融資。
另一方面，收購若成事，亦會成為激進投資者與企業合作進行併購的先例。Valeant早已表態有意收購Allergan，但後者一直對併購持抗拒態度。結果Valeant找來「企業狙擊手」艾克曼，試圖從Allergan內部促成這項交易。艾克曼所管理的Pershing Square Capital對沖基金，過去數月密密吸納Allergan股份，至4月10日時已持有Allergan逾5%股權，目前持股比率更達到10%，價值超過40億美元，是該公司單一最大股東，同時亦可能是艾克曼迄今為止最大一宗投資。
除熱門的Botox肉毒桿菌外，Allergan亦生產隆胸用的乳房填充物及睫毛增長液，全都是熱門的醫學美容用品，去年整體收入達63億美元（約491億港元），高於Valeant的58億美元，而兩者一直都有併購的傳聞。醫藥界近年併購活動不絕，Valeant去年斥90億美元收購博士倫。
諾華收購癌症藥物資產
瑞士藥廠諾華昨日亦斥145億美元，收購英國同業葛蘭素史克（GlaxoSmithKline）的癌症藥物資產。而藥廠巨頭輝瑞年初亦傳斥資千億美元收購英國同業但不果，但已有迹象顯示，醫藥業界併購活動將陸續有來。