【本報訊】新股再啟航，惟在市況仍存不明朗因素下，近期大型新股出台前均擬「買定保險」，繼銀河證券傳五成集資額已獲基礎投資者認購外，據市場消息指，中石化（386）母公司中石化集團分拆的中石化煉化工程，擬引入多名基礎投資者，認購佔集資額約三成，涉資最多逾60億元。
國企 基金 均擬沾手
據消息指，中煉化上周初已開始邀請機構投資者及基金會面，洽商引入基礎投資者事宜，初步計劃佔集資額約三成股份將撥予基礎投資者認購，據悉初步反應不俗，不少與中煉化有業務合作的國企，以及國際性大型基金均有興趣認購。
認購額涉逾60億元
根據中煉化的初步銷售文件，該股初步擬加碼集資21億至27億美元（約163.8億至210.6億港元），較早前市場盛傳的15億美元（約117億港元）集資額，加幅超過四成。按初步集資額計算，基礎投資者認購金額介乎6.3億至8.1億美元（約49.1至63.2億港元）。
有投行界人士認為，受市況波動影響，近年集資規模較大的國企，均撥出較大比例的股份供基礎投資者認購，確保即使招股反應略有偏差，不會對上市計劃構成太大影響。他又表示，由於基礎投資者設有禁售期，投資決策上彈性受限，近年已較少城中富豪願意擔當基礎投資者，改為由業務上有策略合作的企業，或同為國企的大型企業為主。
中煉化將於下月6日正式路演前敲定基礎投資名單，5月10至15日公開招股，5月23日掛牌，12間安排行包括花旗、中信証券、摩根大通、瑞銀、高盛、美銀美林、中金、滙豐、招銀國際、德銀、海通及交銀國際。
據承銷商之一的摩通所撰寫的研究報告顯示，中煉化於2010年至2012年間的3年純利，分別為28.9億元（人民幣．下同）、33.75億元及33.17億元，按年增長17%及倒退2%。