【本報訊】強積金半自由行於月初推出，僱員可自行選擇適合自己的計劃和基金。因資料缺乏，如何選擇，對一般市民是相當困難的事。評級機構晨星亞洲（Morningstar Asia）計劃對強積金進行評級，評級對象先為受託人，料六個月後發表首份評級報告，下一步則對個別基金評級。 記者：劉維剛
晨星亞洲基金研究總監吳重光接受訪問時表示，提供有關評級服務，是為了幫助強積金供款人了解不同受託人和基金的特性，並作出適當比較，從而提高強積金的總體透明度。
促積金局披露更多資料
消費者委員會早前對強積金亦發出研究報告，但吳重光認為，該研究只着重數據表現，對個別基金的基本因素缺乏深入分析；晨星的研究則會從專業投資者角度，作出基金質素和表現的研判。晨星會繼續與積金局商討，要求強積金旗下基金管理公司披露更多基金資料，例如基金經理人名稱、管理經驗、投資團隊架構及持股細節；披露頻率越密越好，以持股細節為例，全數股份名稱和比重最起碼一年兩次，因這些資料對深入分析極為重要。
此外，吳重光指出，現時強積金基金若有任何經理人改變，強積金持有人不會收到任何訊息，但這是非常重要的資訊。以評級機構一般做法，當市場上的基金若有經理人改變，晨星會把這基金列為「監察」 （under review）評級，監視期通常半年到一年半不等，其間晨星會研究新經理人的表現能否達到前任經理人的水平和能力，然後決定評級。他指現時強積金服務提供者沒有這方面的研究。
範圍包括收費、服務水平
吳重光表示，晨星計劃於半年內刊發報告對強積金受託人的評級，評級範圍包括收費、服務水平、有聯繫的基金經理、基金的投資涵蓋面及教育材料。而下一個工作目標就是對個別基金作出正面或負面等評級，但未有時間表。
強積金半自由行推出後，基金競爭變得激烈，基金管理公司亦傾向披露更多資料，這有助評級公司進行研究，讓供款人作出合適選擇。
另一評級機構理柏現時只提供數據性的評級研究，如回報和風險，沒有計劃對強積金受託人和個別基金進行質量性的基本研究。