【本報訊】候任特首梁振英擬仿效淡馬錫設港版主權基金，金管局總裁陳德霖昨在《匯思》撰文首次表示，截至去年底，外滙基金新資產類別的投資總市值為836億元。其中私募基金及海外房地產等投資項目，綜合過去兩年的年度化平均回報率達到9%。
記者：劉美儀
有投資界人士指出，外滙基金有關回報已經跑贏不少對冲基金去年的表現。至於外滙基金在新興市場的債券及股票，連同人民幣資產計，回報表現亦不俗，截至去年底有關投資的綜合回報年率為7%。
私募基金佔比最高
在截至去年底的836億元新資產類別中，私募基金佔比最高，達35.6%（298億元）；新興市場債券及股票次之，金額為281億元；人幣資產及房地產則分別佔213億及44億元。
財政司司長曾俊華日前披露，容許撥出外滙基金累計盈餘最多三分之一，作多元化投資，以提高回報；截至去年底外滙基金累計盈餘為5679億元。
陳德霖昨指出，在私募基金方面，外滙基金的主要投放於前景較佳行業，例如能源、科技媒體、電訊及醫療護理等，有關專項投資是透過外聘的私募基金經理進行，直至去年年底，該局通過基金投資及合作投資模式，已經作出約30項私募基金投資。
陳德霖補充指出，新資產類別多為中長期投資項目，私募基金一般在六至八年，才開始出售已投資項目套現，並分派收益；個別的項目如房地產投資，每次購入新物業時，更牽涉一定前期開支並拉低當年投資回報；目前外滙基金已購入數個優質的海外物業，平均租金收入回報率為5%至6%。
購數個優質海外物業
康宏理財證券及資產管理董事黃敏碩指出，雖然另類投資可做「兩邊交易」（長短倉），以維持較可觀回報，但過去一年投資市況波動，不少對冲基金便錄得低回報或負數表現，私募基金亦端視項目是否「買中」，故外滙基金新投資類別能錄得7%至9%回報，表現算不俗。
外滙基金自2008年中首次投資新興市場債券，翌年初才涉足私募基金投資，其後逐步擴展至新興市場的股票、海外房地產及人民幣資產；去年先後獲批150億元人民幣額度，投放在內地銀行間債市，以及根據合格境外機構投資者計劃（QFII），享有3億美元配額，投資內地交易所買賣證券。