時代零售洽賣盤涉44億大股東冀溢價33%沽 物美聯華覬覦

時代零售洽賣盤涉44億
大股東冀溢價33%沽 物美聯華覬覦

【本報訊】時代零售(1832)傳「賣盤」,涉資逾43.69億元。《華爾街日報》引述消息稱,大股東方鏗希望以每股作價逾5元沽公司股權,比較周一收市價3.75元,最少溢價33.33%。集團昨晚刊發通告指委任滙豐銀行擔任財務顧問,對方案進行策略評估,或觸發對集團作全面收購。 記者:陳健文

通告指出,時代零售已邀請某幾家公司就策略評估提出建議,可能觸發對集團全面收購,並已成立獨立董事委員會進行監督。集團亦已委任滙豐協助對一系列可選方案進行策略評估。

每股叫價逾5元

集團強調,策略評估現僅屬初步階段,雖然某幾家公司已在策略評估的第一階段表達初步意向,惟策略評估仍在進行中,不能保證交易能夠最終實現或執行,或會否引致控股權出現改變。時代零售申請今日復牌。
市場消息指,有興趣的潛在買家數目超過兩個,除內地企業外,跨國零售企業亦有競投。《華爾街日報》則引述消息人士表示,物美商業(8277)及聯華超市(980)均有意收購時代零售。時代零售大股東是主席方鏗及其兄弟持有的私人公司,持股約72.29%。時代零售於07年7月時上市,保薦人是滙豐。

時代零售大股東方鏗,希望以每股超過5元出售公司股權。 資料圖片

時代上市前 物美曾洽購

法國巴黎融資在時代零售昨日停牌後發出報告,指市傳最有機會入標競投的物美與聯華,均有在全國開展業務的野心,兩者亦擁有足夠財力進行收購。截至08年底,物美持有淨現金約66億元(人民幣.下同),聯華於配股後現金水平將增至約28億元。
法巴估計,從協同效應來看,聯華應較受惠,因聯華的主要經營地是上海,而時代零售則主要在江蘇。亦有外資分析員指,時代零售在上市前差一點便被物美收購,故若時代零售大股東真的決定出售股權,料物美會是買家。
不過,法巴特別指出,基於時代零售估值將隨賣盤消息曝光而上升,意味收購回報將下跌,對買家來說變得越來越不合理。