讀者陳先生對投資略有經驗，但於是次跌市中勁蝕，資金被鎖死，現金儲備不足之餘，加上急於3年後結婚買樓，故求助理財專家。專家認為陳生首要增加現金流，待股市回升才套現，並即時開始為退休做準備，才可輕鬆達標。 記者：余美玉
市場熱捧的投資項目，愛玩兩手的陳生多會跟風，但往往摸頂買入，未能為資產增值之餘，反要坐艇，他大呻：「隻滙控（005）真係離譜，我喺115蚊買咗兩手，家差唔多蝕咗6萬蚊；港交所（388）同中鐵（390）都跌晒，賬面合計足足蝕咗8萬幾蚊！」
摸頂入貨全部坐艇
基金方面，主攻新興市場及中國股票，前後共投資16.3萬元，現時只值8萬元，令陳生欲哭無淚。早前見外幣及黃金大熱，他亦趁機投資，不過於高位入貨後，二者轉勢下滑，迫於斬纜止蝕。
不過，他希望於3年後與女友結婚，同時置業，預計需要約40萬元，現時流動資金只有3萬元，積蓄則被股票、基金及債券綁死，他表示：「唔想再博，希望有專家教吓我點可以儲夠筆錢。」
個案
讀者：陳先生
婚姻狀況：未婚
年齡：35歲
職業：會計文員
月入：11400元（已扣除強積金供款）
支出：7400元
儲蓄：4000元
資產：現金3萬元、股票市值7萬元、基金8萬元、債券7萬元及強積金4.5萬元
目標：3年內儲夠40萬元結婚、買樓，65歲退休後每月有8000元生活費
症狀：現金緊絀，投資欠明確方向，跟風投機
建議
月儲$2000準備應急錢
【現金及保險】李啓賢認為陳生首要任務是增加儲備，現時揸現金最穩陣，以他日常支出計算，至少要有6個月薪金作應急錢，即7.2萬元才足夠為自己做好後盾。
陳生月剩4000元，將2000元儲起，3年後可滾存7.2萬元，這筆現金如非必要，不宜動用。至於原有的3萬元現金，亦存入銀行，日後補貼婚禮所需。
此外，雖然陳生已有壽險及醫療保險，但專家認為應再加保障，建議買危疾保險，一般重症如癌症治療費要數十萬元，而患病期間不能上班，收入大減，所以要計及5年的生活費。以陳生為例，一份80萬元保額的危疾連人壽保險，每月保費約550元。
坐艇投資宜按兵不動
【結婚及置業】陳生計劃3年後結婚，婚禮預算要10萬元。剛好他持有的債券2年後到期可取回約7萬元，加上手頭3萬元現金，可輕易達標（表1）。結婚兩年後，陳生又要為置業籌謀，他預算購買樓價約130萬元的樓宇，需準備30萬元首期。
債券加現金支付婚禮
現時他持有3隻股票及3隻基金，滙控（005）及港交所（388）於過百元時買入，中鐵（390）則以7元買入，共投資14.6萬元，現跌逾半值7萬元。另陳生投資16.3萬元，買入JF亞洲內需基金、宏利俄羅斯股票基金及南商中國源動力基金，現值8萬元。
由於蝕幅太大，專家建議按兵不動，一來可以等股市回升，帶動基金及股票價格，同時多儲現金，預計5年後，股市已慢慢回升，就算所持股票及基金未能升至買入價，至少減低蝕幅，估計較買入價蝕一成，兩者合共料套現27.8萬元，餘額可用現金補貼，湊夠首期。
5年後，陳生可再決定每月剩餘的2000元作何用途，建議可投資基金為子女打算，或過較佳的生活。
基金組合表現
JF亞洲內需主題 現值：合共8萬元
1個月過往總回報：-5.91% 3個月過往總回報：-9.93%
1年過往總回報：-51.06%
宏利俄羅斯股票 現值：合共8萬元
1個月過往總回報：+0.78% 3個月過往總回報：-5.29%
1年過往總回報：-71.56%
南商中國源動力 現值：合共8萬元
1個月過往總回報：-6.85% 3個月過往總回報：-5.89%
1年過往總回報：-45.68%
資料來源：晨星（亞洲）
分析
及早籌謀輕鬆退休
認可財務策劃師李啓賢認為，陳生最大問題是現金流不足，加上愛參與投資，每每有錢就心思思，玩基金股票，但未能捉緊時機，搭上順風車。最矛盾是陳生自問取態保守，但偏好高風險投資，而且沒有長遠打算，容易在陰晴未明的市況迷失方向。
陳生計劃3年後結婚買樓，李啓賢指出，以他的資產勉強可於同年一併達成兩個目標，但要將所有股票及基金沽出套現，加上用盡現金（包括債券）才可完成，故不建議他一鋪清袋，「勉強係可以做到，不過其後就要從頭開始，由一毫子變10萬，難過由10萬變20萬，所以建議佢延遲兩年置業，一來可以等個市回穩，套現唔使蝕咁多；二來儲多個錢，應付買樓之後嘅額外開支。」
結婚不一定要買樓
專家指不少港人存有誤解，以為結婚一定要買樓，其實結婚是人生另一新開始，而非終結，應按個人能力及市況決定。
退休方面，雖然陳生指自己要求不高，屆時每月有相等於現時8000元生活水平已夠，即65歲時要有350萬元，並認為可等結婚後才再作打算，不過李啓賢表示，陳生每月可儲金額不多，加上3、5年後又要使一大筆，所以應由現時做起。