人壽保險是香港人最常買的保險，但當你委託的保險經紀常常轉工，你應該跟隨他轉向另一家保險公司投保嗎？人到中年，你的保險經紀才叫你將已供款十多年的保單取消，轉而月供基金，應該怎樣選擇？讀者蔡先生便遇到了上述難題。
背景
現年40歲的蔡先生，從事設計工作，家有母親，已婚，沒有兒女。早在17年前，他就為母親買了第一份具有儲蓄成份的人壽保險，保障額4萬美元，每年供款3471元，需供一世。十多年後，他覺得當時的保險保障額不足，所以在03及04年分別再買兩份投資相連壽險，人壽保障合共8.5萬美元，受保人為母親及太太，保單當中亦包括5.5萬美元危疾保障，全年保費合共約1.2萬元。
蔡先生跟很多投保人有相同經驗，因跟開保單的保險經紀跳槽其他保險公司搞到「一頭煙」。他的保險經紀曾先後過檔3間保險公司，為「方便照顧」，他的保單亦先後轉過三家保險公司，最後當那位經紀轉投到第4間保險公司時，他終於停止這種「無了期遷徙生活」，決定不再轉換保險公司。
現時新的保險經紀建議蔡先生，將已供17年的儲蓄壽險，轉為只需供款10年的固定年期壽險，但需在現有保費上每年額外多交1920元。該保險經紀更勸他取消03及04年買的兩份壽險，改為月供基金，投資一份30年期的退休產品，但需每月額外多付2000元，合共3000元，爭取更大回報。至於取消的兩份壽險，透過當中剩餘戶口價值支付保費，可使保單繼續運作幾年，提供保障。對於蔡先生的難題，認可財務策劃師陳家慶有以下分析：
蔡先生個案
年齡：40歲
職業：設計工作
婚姻狀況：已婚
月入：20000元
保險計劃：91年買儲蓄壽險，保障額4萬美元，每年供款3471元 03及04年買投資相連壽險及危疾保險，保障額8.5萬及5.5萬美元，每年供款約1.1萬元
讀者疑難
壽險改限期供完 宜比較回報預測
問：應否將現時供一世的壽險，轉為10年期供款的新壽險計劃？
答：過去的人壽保險計劃是要求投保人供款一世，當若干年期後，可以透過戶口內紅利滾存支付保費，但現時新推出的壽險計劃則讓投保人選擇固定供款年期，如10年、15年或20年，保費較舊計劃昂貴，供款年期越短，保費越貴。現時投保人較喜歡固定供款年期壽險，因為希望在有穩定收入時，將保單供完，無後顧之憂。
蔡先生可以按兩個原則，考慮轉換新保單。首先，舊保單條款內容是否無條件過渡至新保單，即保證健康狀況以舊保單計算，毋須任何保單等候生效期。一般而言，若同一保險公司建議客人轉換新計劃，保單內容會保持不變，能順利過渡，但若投保人轉買其他保險公司，則有機會視作購買全新保單。
第二，比較戶口總價值回報預測。投保人可要求保險公司提供一份舊計劃的最新戶口價值回報預測（包括現金價值及紅利），再將新保單額外多供保費以銀行儲蓄年利率4厘回報計算，比較新保費下，新保單的戶口總價值回報預測。以蔡先生新計劃為例，若到他65歲退休時，戶口總價值回報預測，較舊保單戶口總價值及額外供款總回報預測合計為高，則可考慮轉換新計劃。
或失危疾保障 寧額外加月供
問：應否取消新買的兩份壽險，轉為月供退休投資計劃？
答：蔡先生首先要搞清楚需要保障，抑或儲蓄投資回報。一旦取消兩份保單，將會失去對母親及太太的生活保障，連為自己購買的危疾保障亦會終止，萬一遇上危疾，就會喪失一大筆醫療賠償。危疾保障對投保人非常重要，年紀越大，患上危疾機會越大，失去保險公司賠償保障，會使投保人面對沉重醫療開支。
其次，保險公司的退休投資產品有合約條款限制，一份30年期月供投資計劃，若投保人第5年中途停供，亦需支付餘下年期的保險公司的行政及管理費用，大幅蠶食投保人終止戶口後能實際取回的金額。
蔡先生已40歲，如選擇30年期月供投資計劃，需供款至70歲，即65歲退休後沒有收入仍要供款，因此30年期的投資計劃，並不適合蔡生，若他仍有興趣該計劃，最多亦只宜選擇15或20年期。
其實，想月供基金，不妨要求保險公司在已有的投資相連壽險計劃上，額外再月供2000元，純作投資基金，好處是毋須受合約年期供款綁死，當然投保人亦可在銀行購買基金，自由及選擇度更大。
保險公司供基金 停供收費高
問：究竟月供基金，幫襯保險公司抑或銀行好？
答：透過保險公司或銀行投資月供基金，各有優缺點，投資者在銀行買基金，有較多選擇，缺點是轉換基金需繳手續費；相反，保險公司給予投資者每年特定次數免費轉換基金，但中途停供，投資者需繳付較高收費。（表1）
評語
頻換新單浪費供款
認可財務策劃師陳家慶提醒投保人，轉投其他保險公司時，需考慮保險公司有否提供特別安排，是否容許延續舊有保單，按照舊保單健康狀況繼續投保。一份儲蓄壽險，最開始兩年的保證退回現金價值是零，其全數保費都放在保險上，若投保人每兩年轉換保險公司，保險公司又沒有延續舊保單，投保人亦即白白浪費供款，沒有取得任何現金價值。年紀越大，身體越差，轉換新保單的保費只會越來越貴。
貼士
資金有限揀定期壽險
投保人可按每月給予家人的家用為基礎，計算實際所需保障額。若預算有限，並不足以應付投保金額的保費，可考慮先買一份純人壽的定期壽險計劃，由於沒有任何現金價值及紅利，保費會較儲蓄壽險便宜，二者可相差達10倍（表2）。若投保人覺得交了保費，保單卻沒有任何現金價值，好似「唔係咁着數」，可要求保險經紀按所需保障金額，調整個人保費預算中，定期壽險及儲蓄壽險比例，使投保人在預算保費內購買足夠保障，保單亦提供儲蓄成份計劃。
