理財信箱:投資回報補貼醫療開支

理財信箱:投資回報補貼醫療開支

你好!家母今年60歲,剛退休並領有退休金約40萬元,加上現金,共約50萬元可供投資。她的日常生活開支將由本人負責,希望每年有約3萬元作旅遊等活動,想請教應如何妥善分配投資來保值?若把其中20萬元投資5年期的均衡基金,預計回報率10厘,請問是否可行?另外,家母沒有購買任何醫療保險,是否需預留一部份作醫療基金?或開始替她供一份醫療保險?謝謝指點! Eva

如果不考慮通脹因素,50萬元若全數用作投資而非生活開支,每年撥3萬元作旅遊用途,那麼年回報率只需維持6厘已經足夠。以20萬元投資於5年期的均衡基金亦未嘗不行,但要留意風險。均衡基金雖然比其他基金算低風險,但並非保本基金類別,仍有機會虧蝕。對退休人士而言風險依然高,所以一般不會推薦用作退休後投資。

目標回報隨通脹調節

我建議,將剩餘資金投放於風險較低的債券基金,相對均衡基金雖然回報較低,但波幅亦較細。此外,債券基金種類繁多,投資風險較高的債券基金,現時每年回報可達8厘,足夠支付每年旅費。如你想將20萬元投放均衡基金,可考慮將其餘30萬元投資債券基金分散風險,那麼你的投資組合就會變成均衡基金佔40%、債券基金佔60%,更為安全。
醫療保險方面,長者保費十分昂貴,我並不建議你為令堂購買。如果擔心突發健康問題,可用預留的3萬元旅費應急,及後再抽調投資資金作醫療撥備。以投資回報補貼醫療開支,應較買醫療保險化算。
要留意,如果連同通脹因素考慮,那麼每年回報要求亦會相應提高。07年5月的通脹率為1.2%,06年全年平均約2%;如06年投資回報有6厘,那麼實際收益只剩4厘。設定目標回報時,最好依據通脹適時調節。
美國萬利理財亞太區域副總裁陸東全(圖)