【本報訊】全國第三大電子消費品連鎖集團永樂家電（503）昨舉行上市前推介會。據悉公司擬以每股1.8至2.3元招股，以其計劃發行4.56億股計算，集資8.2億至10.5億元。按05年預測盈利計，市盈率13至17倍。永樂下月4至7日招股，14日掛牌。股東之一摩根士丹利任保薦人。
據永樂初步招股文件披露，上市前大股東持72.64%股權，大摩持23.53%，餘下3.83%由CDH公司持有。大摩及CDH入股價每股0.92元，較招股價折讓48.9%至61%。兩者有權在永樂上市後15日內，以每股1.4元認購8549.91股及1385.56股。
永樂表示，集資額中約3.5億至4億元會用作未來擴展，大部份用於購存貨；約1.8億元興建新分銷中心、約1億元提升資訊系統，餘額則作收購及一般營運。
截至6月底止，永樂於內地58個城市擁有151家分店。永樂預測05年度純利不少於2.88億元人民幣，派息比率定於盈利約20%。
國美大股東增持
另外，永樂主要對手國美電器（493）昨發表聲明，大股東兼主席黃光裕以3.975至4.325元，增持407.8萬股，至65.8%。國美又指出，無意將旗下品牌「鵬潤電器」分拆於美國上市。國美又透露，在上市公司經營區域內開設的鵬潤將由上市公司擁有，其他地區的則由國美母公司持有。國美昨收報4.25元，下跌7.61%，市盈率約19倍。