根據證券及期貨事務上訴審裁處的決定，證監會將新鴻基期貨持牌代表鄭偉山的牌照暫時吊銷6個月，由周四（23日）起至明年6月22日止。另外，由於粉飾公司財務狀況，證監向大發証券（香港）作出譴責及暫時吊銷負責人郭活恩及方雪儀的牌照。
對於鄭偉山的查訊，證監會發現他曾在一名客戶的開戶文件上簽署，證明他曾見證該客戶簽署文件，並且已向該客戶解釋文件內容。但事實上，鄭從未見過亦不認識該客戶。鄭的僱主因此被他的虛假申述欺騙，以為鄭已按適當開戶程序行事。
鄭又允許一名下屬處理一名客戶的買賣盤，鄭是知道該下屬的發牌條件是不容許她處理客戶買賣盤。該下屬曾未經授權便代表該客戶進行交易。換言之，鄭曾協助該下屬違反她的發牌條件，並利便她進行未經授權交易。證監認為鄭行為失當，而他作為適當人選的資格亦受質疑。鄭就證監會暫時吊銷其牌照9個月的決定，向上訴審裁處上訴。上訴審裁處將暫時吊銷牌照期減至6個月。
另外，證監譴責大發証券及暫時吊銷其負責人員方雪儀牌照，由昨日（24日）起至明年4月7日止。證監亦暫時吊銷郭活恩的牌照，由明年4月8日起至明年11月7日止。大發及郭活恩向證監會提供具誤導性資料、未有把速動資金維持在規定的水平，以及未有就大發的速動資金短欠情況，通知證監會而遭受檢控。方雪儀因違反有關維持信託帳目規定而遭受檢控。