香港保險業的競爭愈來愈烈，銀行紛紛加入了戰圈，推出保險相關產品，而因為市民對銀行的信心往往比保險公司高，因此搶了保險公司不少生意。對於保險從業員而言，壽險的佣金收益遠比其他產品高，但是因為競爭的問題，便要開拓更多新產品才能生存。除了投資相連的保險外，一些標榜供款年期短、但有退休保障關連的保險便應運而生。
供款年期有多短？可以短至10年，其間能夠有身故保障，而在保單完結之後，可以提取全數已供的款項。以某保險公司的「開心儲蓄寶」為例，供款年期只是10年，但保障能達20年，假設供款人的開始供款的年齡為45歲、性別為男性，而中止計劃為65歲，那麼計劃的運作又會如何呢？
這種計劃是有很重的儲蓄及投資成份的。以上述例子為例，每年的供款額會為30000元，供款10年，亦即累計供款300000元，之後參與者便毋須再供款。如果參與者不把款項拿走的話，有關保障及投資會繼續多10年，直至參與者年齡到65歲才終結。
計劃的基本保額為398459.29元。如果購買者在保單有效期間身故，便能有此保障。當然因其保險成份較小，未必適合每一個人的需要，但是作為投資計劃的話，反而代表有更多資金會投入投資計劃之中。
身故保障部份可分為3類：包括身故賠償398459元，亦即計劃的基本保額，而此保額在20年計劃有效期之中，不會改變；第2類為現金花紅，但要在第10年供款完成之後才有；第3類為累積紅利及現金花紅之利息，而此項在供款之後便會有。因此，假設受保人在計劃有效的20年內身故，他的補償總額便會是以上3類金額的總和。由第1年的最少賠償額398651元至第20年的最高賠償額626916元。
麥萃才
浸會大學財務及決策系助理教授