【本報訊】利豐（494）大股東馮氏家族私人持有的利和經銷（2387）今日公開招股。利和將發行1.2億股股份，半數是舊股，招股價介乎3至3.75元。若按中位數3.375元計算，利和集資額淨額約1.81億元。以每手1000股計算，最低入場費約3750元。利和本月30日定價，下月7日掛牌。
利和今次發售約6000萬股舊股，利和主席馮國經表示，該批舊股大部份是來自其他股東，馮氏家族減持不多。上市後，利和的公眾持股量將達40%，馮氏家族的權益將減至55.65%。
利和預測今年純利將不少於7490萬元，預測市盈率12至15倍。截至今年6月純利5162.7萬元，其派息政策是將最少50%盈利分派。01、02及03年純利分別為7661.9萬元、2320.6萬元及6527萬元，3年營業額分別為35.7億元、36.35億元及46.16億元。
馮國經表示，對利和可於重組後再上市，感自豪及開心，他又說，雖然近期有很多公司進行招股，但由於利和業務特別，對招股並不擔心。利和區域總裁彭焜燿則表示，隨着內地市場開放，區內貿易業將出現整固，會留意收購，但一定要與集團主業相配合。他相信物流業將務未來增長最迅速。
若按集資淨額1.81億元計算，利和將動用約3620萬元加強整體設施及基建，約2690萬元用作提升現有的核心業務、約2690萬元發展新市場、約2690萬元提升資訊系統、約5290萬元用作收購。