要找出一個投資物品的合理價值，最常用的辦法就是利用流動現金折現方法（DiscountedCashFlowApproach，簡稱DCF）去找出投資物品的價值。
例如有一部機器，售價10000元，而壽命只有一年，那麼應否購買機器，主要視乎機器能帶來多少利益。例如一年之後，那部機器能夠賣到$1100，而其間機器能夠透過投入生產而帶來$11000的現金流量，那麼全年合計，這部機器完成了一年使命及變賣之後，能為公司帶來$12,100的總回報。
可是，今天的一元並不等於一年後的一元，一年之後才收到的$12100，現在的價值肯定沒有$12100那麼多。必須把這$12100經折換方法變回現值，才可作比較。換轉另外一個角度來看，如果該部機器一年之後能為投資者帶來$12100的現金流量，又假設現時利率是10%，投資者又願意用多少金錢把它買回來？
買入機器所帶來的現金流量，就是期間收益的$11000及賣出機器之時所收回的$1100，把兩者利用現值方法折換：
CF÷（1＋k）＝$11000＋$1100÷（1＋10%）＝$11000
CF＝現金流量，k＝利率
一年後才收回的$12100，其實等於現在的$11000（因為把$11000以10%存放一年，一年之後本利和有$12100）！
而透過DCF方法所得出來這$11000就是機器的合理價值。