樓價雖然已大跌五至六成，但3成首期仍是不少置業人士的絆腳石，因此，需要造七成以上按揭的業主仍佔大多數。要獲得七成以上按揭，不外乎選擇發展商提供的二按，或按揭保險公司提供額外2成的按揭貸款；但近日有銀行推出「一站式九成按揭計劃」，並以零保費作為招徠，到底計劃是否可取？ 記者：丹琍
發展商目前提供的二按，只能惠及指定的一手新盤，其他買家想造七成以上按揭，都要採用按揭保險形式，並依據貸款成數，額外支付總貸款額2.15至2.98%的保險費。以買200萬元的物業計，保費便需5萬多元。
業主可選擇自行支付保費，或是將保費附加於總貸款內，跟按揭貸款一併供款，以減少即時開支。然而，按揭保險審批嚴謹，而且概念複雜，又需另加一筆為數不小的保費，故市場未見受落。「一站式零保費計劃」可說是7成按揭的延伸，形式與按保相若，但由同一銀行提供9成按揭，並不設保費，將整個貸款概念簡化。
要留意的是，新計劃表面看似毋須支付保費，但其實銀行只是將保費轉化，在息率上作出平衡。新計劃的銀行貸款息率現時介乎P-0.75%至P-2.5%（非全期），相對於傳統按保明顯較高，總利息開支亦較多（詳見附表），而且個別銀行罰息期長達5年，罰息息率亦較高。
如此看來，新計劃豈非一無可取？按揭中介經絡集團執行副總裁盧燕玲指出：「由於一站式零保費計劃尚在測試市場反應階段，息率應尚有下調空間。而且，相比發展商的二按計劃，新計劃仍有一定的吸引力。此外，由於保費轉化在利息率上反映，故短期供款有可能較低，有助減輕早期的財政壓力。」
以現息率計，新計劃的利息總開支較傳統按保多，競爭力相對較弱，但觀乎當初140%轉按剛推出市場時，息率亦是較高，估計待市場有關產品漸多後，息率便會趨向下。
現階段提供有關計劃的銀行，暫時只有恒生、東亞、道亨及DBS廣安，而有關銀行亦會同時提供按保計劃供業主選擇。但在可見將來，参與的銀行應會增多，而且不排除按揭保險公司或會逐步取消按保計劃。
其實不同計劃各有利弊，如果計劃在供款期內換樓者，大可選擇供款額較低的零保費計劃（如恒生、道亨及DBS廣安之全期P-2至P-2.25%計劃)，每月供款較少，但需於罰息期過後（分別為4至8年）換樓，才可真正受惠於零保費優惠。
