【本報訊】市場消息透露，電訊盈科（008）正與銀行商討籌組9億美元（70.2億元）再融資，以提早償還餘下47億美元銀團貸款的最終部份。
分析員指出，該47億美元銀團貸款的條款限制較嚴格，若能提早為整項貸款進行再融資，該集團的財務安排日後將更具彈性，但因洽談中的息率較原有部份高，短期或對電盈股價構成壓力。過去一個半月急升逾六成的電盈，昨日收報1.43元，急跌6.5%。
消息又稱，目前與電盈磋商這項債務再融資的銀行，包括中銀、中國農業銀行、新加坡發展銀行及渣打銀行，但要求的息差將達100點子以上，相對於現在付出逾90點子略高。
銀行界人士指出，是次融資仍由電盈自行籌組，並不是透過旗下香港電話公司進行，但因電盈本身並無取得評級，況且電盈收入仍主要來自香港電訊，融資有一定困難。
據悉，電盈希望透過這次債務重組，逐漸將原有香港電話承擔的所有債務，轉由電盈承受，並希望月底前能完成有關計劃。
據悉，新融資將用作償還於01年1月籌措47億美元貸款之餘下款項。該47億美元貸款之協議，限制電盈只能動用香港電話不多於75%的盈利，除非香港電話的債務與除稅、利息、折舊及攤銷前盈利（EBITDA）比率下降至2.5倍以下，有關派息限制才會取消。
香港電話目前負債約38.8億美元，完成重組後，限制盈利運用的條款相應放寬，令電盈有更大空間去動用有關利潤。
另外，電盈的聯營公司新加坡第一通（M1）昨在星洲首日掛牌，收報1.28元，較招股價跌3%，原因是市場憂慮新加坡流動電話滲透率已逾70%，第一通未來增長潛力有限。