在不同階段，投資者的需求都不一樣，但市場上的投資產品，往往壁壘分明，進取型、均衡型、平穩型，風險度高中低，一早已經定性。如果有個基金產品，可以因應投資年期的長短，而自行調節基金組合的風險度，對於不諳投資的人而言，相信會是個喜訊。
眾所周知，愈接近退休年齡，投資者可承受的風險亦相對下調，但基金組合何時進行調配，以及調節的幅度，大部份投資者皆未必懂得自行判斷。看準這個市場空間，富達投資五月推出兩隻目標基金產品，便採用了自動調節機制，愈接近到期日，當中的投資風險，亦會因應調低。
兩隻產品分別名為「富達目標2010基金」及「富達目標2020基金」，概念與銀行的「目標存款」相若，但由於投資期較長，基金經理會在初期，將資金投放入風險及回報相對較高的股票市場之內。
「之後再因應市場變化，以及隨着基金到期日漸近，而逐步將資金轉移到低風險的債券市場中，藉此提高投資期內的回報，亦有助減低基金整體的風險度。」富達投資零售業務總監傅偉民表示。
他補充：「本地的中長線投資，較欠缺簡單有效率的投資方法，亦鮮有一站式投資概念的產品，我們只是將個人的投資理念產品化。」這兩隻基金較適合中、長線投資者，投資年期可長達8及18年；除了年期以外，兩者主要分別在於其股票及債券成份比重。
傅偉民指出：「2010基金年期為8年，開始時股票約佔六成多，餘者則為債券；而2020基金的年期較長，開始時近100%的資金，會投放於股票市場之內，而愈接近到期日，債券比率會日漸增加，以減低風險。」
產品雖以8年及18為投資期，但實質不設贖回費，投資者可以隨時出售。傅偉民表示：「有關年期不等如限期，只是供投資者選擇年期的參考數據。」基於該產品的概念較新，推出至今，仍處於投資者教育期，銷售量則兩者各半，當中以中長線投資者為主。
傅偉民透露：「基金每年平均回報率為8%或以上，預期成立一年內，可以各自吸納1億美元的投資金額。」要留意的是，這兩隻基金不設保本或回報保證，而且初期股票比重大，風險甚高；加上管理費相對較高，未必適合短期投資客。
記者：丹琍